Экономический подход. Методы экономики Метод научного абстрагирования или ассоциативные методы

О.С. Елкина, Омский государственный университет, кафедра экономики и социологии труда

Экономическое поведение - предмет всех исследований и обобщений экономической теории. Центральное место во всех трактатах по экономической теории с незначительными отступлениями занимает одна и та же мысль: все исследования в области экономики направлены на анализ и предсказание человеческого поведения . Приведем несколько типичных определений экономической науки: "Экономическая наука занимается исследованием нормальной жизнедеятельности человеческого общества; она изучает ту сферу индивидуальных и общественных действий, которая теснейшим образом связана с созданием и использованием материальных основ благосостояния" (Маршалл А.) ; "Экономическая теория - это наука, изучающая человеческое поведение с точки зрения соотношения между целями и ограниченными средствами, которые могут иметь различное употребление" (Роббинс Л.) . Можно привести множество аналогичных высказываний других авторов, доказывающих, что предмет экономической науки есть исследование человеческого поведения в экономической сфере.

Но многие формы человеческого поведения могут состовлять предмет исследования сразу нескольких дисциплин: к примеру, проблема деторождения образует особый раздел социологии, антропологии, экономической теории, истории и т.д. Экономическая же теория провозглашает свой, уникальный экономический подход, который интегрирует множество разнообразных форм человеческого поведения в его особый вид - экономическое поведение.

Как известно, экономическая наука анализирует такие основные категории, как производство, распределение, обмен и потребление материальных благ и услуг, которые необходимы для жизнедеятельности людей. Эти категории в целом описывают экономическую сферу общества . Сам анализ основных категорий осуществляется на основе использования следующих аналитических категорий: ограниченность ресурсов, издержки, предпочтения и выбор. Эти понятия структурируются в рамках отдельных взаимосвязанных процессов оптимизации на уровне индивидуальных решений и равновесия на уровне всего общества .

Переходя на язык исследователя человеческого поведения, экономисты интересуются тем, каким образом люди используют свои ограниченные ресурсы для производства, распределения и обмена товаров и услуг в целях потребления, т.е. исследуют процесс выбора между альтернативными вариантами использования редких ресурсов, методы организации ресурсов, способы распределения богатства и вознаграждений за экономическую деятельность .

Оптимально использовать свои ограниченные ресурсы люди могут лишь при наличии экономической свободы, когда существуют реальные возможности для реализации свободного выбора. Это становится возможным лишь при возникновении и развитии свободной рыночной системы - с возникновением рыночного общества, когда отсутствует централизованное разделение труда и когда экономическая сфера однозначно выделяется из всех прочих сторон общественной жизни .

Возникновение общества с рыночной экономикой (именно этот процесс мы наблюдаем в нашей стране) с неизбежностью предполагает, что каждый человек должен научиться: а) жить в этом мире; б) подчиняться диктату рынка. Это(неизбежно приводит к двум крупным изменениям, представление о которых ассоциируется с именами М.Вебера и К.Маркса:

Во-первых, резко изменяется социальный этос, что проявляется в различных формах -в становлении этики предпринимательства, распространении "товаризированного" взгляда на социальные отношения, появляется привычка сводить потребительскую стоимость к меновой (М.Вебер);

Во-вторых, возникают новые институциональные (рыночные) условия общественной жизни, в которых на передний план выходят подрядные отношения, особенно в области трудового найма и значительно возрастает роль основного капитала (К.Маркс) .

Перемены первого рода приводят к торжеству принципа максимизации, который постепенно превращается в осознанный принцип нового образа мышления. Этот принцип порождается новым этосом, который на первое место ставит выгоду и издержки, порождает рационализм, т. е. рыночное поведение, основанное на оптимизации полезности. Организующей силой человеческого поведения становится расчет на собственную выгоду: А.Смит называл это стремлением "улучшить свое положение" и утверждал, что подобный расчет, как правило, сопровождает нас на протяжении всей жизни, а простейший путь, который избирает большинство людей, чтобы улучшить свой положение, есть "увеличение богатства" .

Перемены второго рода приводят к совершенно новой институциональной динамике, которая делает возможным чисто "экономический" способ мобилизации труда, основанный на принципах спроса и предложения. Стремясь к материальному благосостоянию, человек сталкивается с экономической проблемой распределения ограниченных ресурсов: в сутках только двадцать четыре часа, т. е. время для действий ограничено, и внешний мир не предоставляет возможностей и средств для достижения всех целей человека. Поэтому человеку необходимо делить свое время и средства между производством реального дохода и отдыхом. Следовательно, все действия членов общества можно разделить на действия; ведущие к материальному благосостоянию (например, действия, направленные на производство хлеба), и на действия, ведущие к нематериальному благосостоянию (например, действия, направленные на устройство цирковых представлений). Это разделение является необходимым, потому что:

Во-первых, индивиду нужен и реальный доход, и отдых;

Во-вторых, и того и другого у него не достаточно, чтобы удовлетворить свои потребности полностью, потому что время и средства, находящиеся в его распоряжении, ограничены .

Таким образом, человек вынужден делить свое время между различными целями, поэтому поведение человека в экономической системе неизбежно принимает форму выбора. "Выбор -есть действие, предполагающее затрату времени и редких ресурсов для достижения какой-либо цели, предполагающее тем самым, что они не будут использованы для достижения другой цели" .

Процесс выбора всегда есть переменная, зависимая от ситуации и особенностей личности.

Таким образом, экономический подход предполагает, что экономическое поведение - максимизирующее поведение в более явной форме и в более широком диапазоне, чем другие виды социального поведения. Кроме того, экономический подход предполагает существование рынков, с неодинаковой степенью эффективности координирующих действия разных участников - индивидуумов, фирм и даже целых наций - таким обраэ&м, что их поведение становится взаимосогласованным. Предполагается также; что предпочтения не изменяются сколько-нибудь существенно с ходом времени и не слишком разнятся у бедных и богатых или даже среди людей, принадлежащих к разным обществам и культурам [б, с. 261]. Цепы и другие инструменты рынка регулируют распределение редких ресурсов в обществе, ограничивая тем самым желания участников и координируя их действия.

Экономический подход также предполагает стабильность предпочтений. Эти глубинные предпочтения определяются через отношение людей к фундаментальным аспектам их жизни, таким, как ценности, нормы, менталитет, здоровье, престиж, чувственные наслаждения, доброжелательность или зависть, и отнюдь не всегда остаются стабильными, если иметь в виду рыночные товары и услуги. Предпосылка стабильности предпочтений обеспечивает надежную основу для предсказаний реакций на те или иные изменения .

Максимизирующее поведение и стабильность предпочтений являются не просто исходными предпосылками для анализа, но могут быть выведены из концепции естественного отбора пригодных способов поведения в ходе эволюции человека. Экономический подход к человеческому поведению не предполагает, что все участники на каждом рынке непременно обладают полной информацией или совершают сделки, не требующие никаких издержек для их заключения. Неполноту информации не следует, однако, смешивать с иррациональностью или непоследовательностью поведения. Экономический подход исходит из теории оптимального или рационального накопления дорогостоящей информации, которая подразумевает; например, более значительные инвестиции в добывание информации при Принятии важных решений по сравнению с малозначащими, скажем, приобретение дома или вступление в брак по сравнению с покупкой хлеба или дивана. Собранная таким путем информация остается зачастую далеко не полной, потому что ее получение сопряжено с издержками -факт, использующийся в экономическом подходе для объяснения тех форм поведения, которые в других подходах понимаются либо как иррациональное или непоследовательное поведение, либо как традиционное .

Случаи, когда явно выгодные возможности упускаются, экономический подход не объясняет это иррациональностью. Напротив, он постулирует существование издержек, денежных или психологических, возникающих при попытках воспользоваться этими благоприятными возможностями, - издержек, которые сводят на нет предполагаемые выгоды и которые не так легко "увидеть" сторонним наблюдателям. Более того, экономический подход к человеческому поведению не требует, чтобы отдельные агенты непременно осознавали свое стремление к максимизации или чтобы они были в состоянии объяснить причины устойчивых стереотипов в своем поведении. Таким образом, он совпадает в этом с современной психологией и социологией.

Экономический подход исходит из посылки, что преступная деятельность - такая же профессия, которой люди посвящают полное или неполное рабочее время. Люди решают стать преступниками по тем же соображениям, по каким другие становятся столярами или учителями, а именно потому, что они ожидают, что "прибыль" от решения стать преступником - приведенная ценность всей суммы разностей между выгодами и издержками, как не денежными, гак и денежными превосходит " прибыль" от занятия иными профессиями,

Экономический подход предполагает, что субъекты экономической деятельности часто наталкиваются на препятствия, мешающие осуществлению их устремлений. Препятствия могут быть разного рода. Они могут быть материальные (финансовые, информационные и материальные), временные (ограничения по времени), формальные (ограничения, базирующиеся на писанных и неписаных законах) и неформальные (ограничения, связанные с традициями и обычаями).

Применение экономического подхода создает своеобразные рамки, в которых экономическое поведение предстает в полном объеме, но защищенное от эмпирической сложности мира. Так, если рассматривать поведение человека в общем, то на это поведение действует большое количество переменных - экономических, политических, правовых, религиозных, - и если бы перед исследователем стала задача представить экономическую жизнь во всей ее полноте, многие из этих разнообразных видов переменных пришлось бы внести и экономические модели. Обычный способ ограничения эмпирической сложности мира заключается в том, что; хотя внеэкономические неременные и влияют на поведение, в целях анализа исходят из предположения о неизменности многих переменных, т. е. эти переменные выступают в качестве "данных".

Одной из важных "данностей" традиционного анализа является экономическая рациональность: если индивид сталкивается с ситуацией экономического выбора, он изберет такую линию поведения, чтобы максимизировать свое экономическое положение.

Одной из важнейших предпосылок экономического поведения является экономическая культура как совокупность социальных ценностей и норм, являющихся регуляторами экономического поведения и выполняющих роль социальной памяти экономического развития: способствующих (или мешающих) трансляции, отбору и обновлению ценностей, норм и потребностей, функционирующих в сфере экономики и ориентирующих ее субъектов на те или иные формы экономической активности . Ценности, связанные с экономикой - это принятые в обществе и у его отдельных групп устойчивые представления о том, какие экономические блага (богатство, связи, власть, статус, разные виды занятости, разные источники и способы приобретения дохода и т.п.) наиболее важны или совсем не важны для них и их семей, а также представления людей о том, какие экономические отношения для них предпочтительны. Нормы в ссрсре экономики - это представления людей, а также их действия в сфере экономики, которые признаются полезными, правильными, нужными в тех или иных связанных с экономикой ситуациях . Экономическая культура отбирает (выбраковывает, сохраняет; накапливает) экономические ценности и нормы, необходимые для выживания и дальнейшего развития экономики, накапливает эталоны соответствующего экономического поведения, транслирует из прошлого в современность ценности и нормы, лежащие в основе труда, потребления, распределительных и других экономических действий и отношений, обновляет ценности и нормы, регулирующие развитие экономики, являясь тем резервуаром, откуда черпаются новые образцы поведения . Экономическая культура при взаимодействии с менталитетом нации формирует экономическое мышление индивидов, в результате определяется программа индивидуального экономического поведения и происходит собственно экономическое действие.

Менталитет - "это глубинный уровень кол-флективного и индивидуального сознания, включающий и бессознательное, совокупность готовностей, установок и предрасположений индивида или социальной группы действовать, мыслить, чувствовать и воспринимать мир определенным образом. Менталитет формируется в зависимости от традиций, культуры, социальных структур и всей среды обитания и сам, в свою очередь, их формирует, выступая как порождающее сознание; как трудно определимый исток культурно-исторической динамики" . Формируясь исторически, веками, менталитет определяет национальную модель экономического и социального поведения - культуру потребления, производства и соответствующие мотивации.

В основе формирования российского менталитета лежало христианство, порожденное Западной цивилизацией, и наложенное на дух Востока. В результате сформировался особенный менталитет, свойства которого можно назвать парадоксом, мировосприятием "и то, и это "резко контрастирующим с западным менталитетом, для которого характерен подход с позиции "или - или". Это свойство русского менталитета свидетельствует об особенностях экономического поведения русской личности, и представляется важным фактором организации хозяйства в России. Русскому человеку свойственна глубина внутренней жизни, частичное передоверение личной свободы коллективу, бульшая степень внеэкономических составляющих хозяйственного успеха .

Экономическое мышление - это процесс познания человеком, социальной группой, обществом в целом экономической действительности, осознания своего места в экономических отношениях и выработки на этой основе принципов своей деятельности . На основе особенностей российского менталитета складывается особый тип российского экономического мышления, который формируется как сочетание свойств Запада и Востока. В основе российского экономического мышления лежит государственное экономическое мышление, связанное с восточными цивилизациями и несущее такие черты, как прочная включенность индивидуального сознания в структуру сознания общественного, иерархичность, зависимость от государства, нетерпимость к отклонениям от принятых норм экономического поведения, пренебрежение правом и законностью.

Сегодня все большее влияние на поведение людей оказывают элементы рыночного экономического мышления, имманентные Западу: чувство хозяина, личная хозяйственная самостоятельность, инициатива, прагматизм, гибкость, адаптивность, предприимчивость, готовность действовать в условиях конкуренции . Экономическое поведение человека в России отличается от экономического поведения западного человека. Рационализм экономического поведения и западноевропейском варианте тождественен стремлению к получению выгоды не в результате случайного акта, а в результате постоянного сопоставления дохода и издержек, что выступает нормой поведения. В России в силу социально-исторических особенностей развития рационализм в западноевропейском варианте возникнуть не мог. Экономическое поведение здесь часто имеет иррациональный характер, и экономическая выгода иногда упускается из-за влияния субъективного восприятия окружающих и причастности к коллективному духу. Это отличительная особенность российского человека вносит моменты неопределенности в ситуации, сопряженные с экономическим выбором. Иными словами, при моделировании экономического поведения человека в России необходимо учитывать, может быть, в несколько большей степени субъективную рациональность, поскольку в основе экономического поведения лежат особенности российского менталитета и российского экономического мышления.

Таким образом, когда мы рассматриваем экономическое поведение российского человека, то необходимо исходить из положения об изменении парадигмы рациональности, о введении субъективизма, который предполагает, что если альтернатива Х предпочтительнее альтернативы Y, тогда индивид сам осуществляет выбор между ними, ориентируясь на собственные оценки выгод и затрат. Несмотря на всю важность категории "экономическое поведение", общепризнанного ее определения не существует. Исследователи в большинстве случаев определяют его либо как рациональное поведение, направленное на извлечение прибыли: "Под экономическим поведением мы понимаем целенаправленное поведение, выбор вариантов действий в котором регулируется критерием максимизации прибыли" , либо как поведение, направленное на выбор наиболее выгодных альтернатив: "Экономическое поведение - действия, направленные на выбор наиболее выгодных альтернатив. Выбор подразумевает наличие целого ряда возможностей и зависит от дохода и цен на товары, имеющих разную полезность . Нам ближе всего определение, данное Верховиным В.И.: "Экономическое поведение - это система социальных действий, которые, во-первых, связаны с использованием разных по функциям и назначению экономических ценностей (ресурсов) и, во-вторых, ориентированы на получение прибыли (вознаграждения) от их обращения" .

Однако на основе рассмотренного экономического подхода хотелось бы дополнить вышеприведенное определение тем, что экономическое поведение - это поведение, связанное с макси-мизационным распределением редких ресурсов между производством реального дохода и отдыхом (направленное на "улучшение своего положения") и включающее в себя специфическое экономическое мышление, основанное на национальных особенностях и особенностях хозяйственных традиций.

Кроме того, хотелось бы поставить приоритет в определении не на получении прибыли, а на получении вознаграждения (выгоды) в качестве результата деятельности, причем это вознаграждение (выгода) всегда оценивается исходя из собственных оценок доходов и затрат. Оценка их будет определяться исходя из количества и качества экономических ресурсов, которые имеются в распоряжении; из институциональных и соци-окультурных рамок; в которых находятся субъекты; на оценку выгод будут оказывать влияние принятые в обществе традиции и стереотипы модусов поведения; приемлемые в данной экономической среде конкретные процедуры и технологии достижения оптимального результата.

Экономическое поведение человека - это поведение, направленное на субъективную оптимизацию вследствие сопоставления имеющихся ресурсов с возможными выгодами от их использования. При этом выгоды могут быть экономическими, т. е. материально ощутимыми (деньги, товары и т.д.) и внеэкономическими (психологическими, социальными и т.д.). Такое определение позволяет объединить все ниды поведения человека в экономической сфере.

Таким образом, экономическое поведение не является самостоятельным фактором развития экономикой жизни, оно зависит от ряда более глубоких факторов: условий формирования экономической культуры и экономического мышления, особенностей сложившихся систем экономических и социальных отношений.Список литературы

Список литературы

Hirchleifer J. The Expanded Domain of Economics. - American Economic Review, December. 1985, V.75.

Маршалл А. Принципы политической экономии:! Пер. с англ. М.: Прогресс, 1983. T.I.

Роббинс Л. Предмет экономической науки // 1 THESIS, 1993. Зима. T.I. Вып.1.

Заславская Т.Н., Рывкина Р.В. Социология экономической жизни. Новосибирск, 1991. С.51.

Хайлбронер Р. Экономическая теория как универсальная наука // THESIS, 1993. Зима. T.I. Вып.1. С.41.

Смельсер Н.Дж. Социология экономической жизни. Перевод ГПНТБ №11304. Новосибирск, 1985. С.51.

Смит А. Исследование о природе и причине богатства народов. М.: Соцэгиз, 1.962.

Schonfeld L. Grenznutzen und Wirtschaftsrech-nung. В.,1982. РЗ.

Беккер Гэри С. Экономический анализ и человеческое поведение // THESIS, Начала-пресс, Зима 1993. Т. 1. Вып. 1. С. 26.

Рывкина Р.В. Между социализмом и рынком: судьба экономической культуры в России. М.: Наука, 1994. С.30.

Словарь современной западной филосо4:>ии. М., 1991. С.176.

Горичева Л. Экономические проблемы и национальное самосознание // Вопросы экономики. 1993. №8. С.44-53.

Архипов А. Утверждение нового экономического мышления и задачи теории, образования и воспитания // Российский экономический журнал. 1997. С.95.

Тамбовцев В.Л. Опыт эмпирического исследования экономического поведения // Вестник Московского университета. Серия 6. Экономика. 1994. №3. С.46.

Эрроу К. Информация и экономическое поведение // Вопросы экономики. 1995. №5. С.98.

Верховин В.И. Экономическое поведение как предмет социологического анализа // Социс. 1994. №10. С. 120.

Экономика имеет статус научной дисциплины, где соединено множество методов научных и практических исследований.

Метод научного абстрагирования или ассоциативные методы

Как и всякая научная дисциплина, например, математика, в экономике существует ряд общепринятых научных абстракций, аксиом, теорем, которые принимаются бездоказательно для целей научного исследования.

Самый близкий к повседневной жизни вариант — это теоретическое обоснование (предположение) того, что каждый экономический агент — бизнес, домашнее хозяйство или отдельный человек — потребитель, является рационально действующим субъектом. Т.е. предполагается, что предприниматель всегда стремится к увеличению прибыли (что было хорошо описано в труде К. Маркса «Капитал»), и что, например покупатель или трейдер на фондовом рынке стремится из всех вариантов принять рациональное решение.

Несмотря на то, что практика доказывает и некоторую иррациональность поведения («эффект леммингов» или толпы), все же научная абстракция в экономике помогает создать набор универсальных моделей для анализа поведения экономических агентов в той или иной экономической системе.

Метод интегрирования и дифференциации (или метод индукции и дедукции)

Этот метод основан на изучении общего явления на основе частного события или наоборот, изучения частного явления на базе более масштабного. Это позволяет изучить экономические системы, например, поведение отдельного человека, как потребителя на рынке, на основе анализа поведения группы или сегмента потребителей (анализ референтной группы).

Аналогично, если применить такие методы к рынку финансов, то судя по тому, как ведет себя общий индекс фондовой биржи, можно сделать определенные выводы о том, как функционирует экономика всей страны. Или же, наоборот — по тому, как ведет себя курс валюты отдельно взятой страны, можно путем дедукции спрогнозировать и сделать анализ работы конкретного бизнеса — например, исследовать динамику платежного баланса экспортных — импортных компаний.

Метод исторических исследований и аналогий

В экономике, как в науке, метод сопоставления прошлых событий с настоящими используется очень часто. Например, все экономические кризисы, начиная с истории тюльпаномании, имеют определенный повторяющийся в исторической ретроспективе алгоритм развития. Это является хорошей научной базой для исследований, результатом которых может служить умение прогнозировать наступление новых кризисов и их основных параметров.

Методы статистической обработки информации

Экономика, как наука, имеет дело с огромным массивом данных, в число которых входят факторы развития больших и малых экономических систем — начиная от исследования динамики потребительских предпочтений и размеров кредитования отдельных домашних хозяйств и заканчивая исследованиями параметров бюджета конкретной страны.

Сбор, анализ и подготовка готовых решений, используемых в экономике, основывается на статистической обработке информации с помощью специальных эконометрических моделей. Они позволяют систематизировать объем информации, сделать фильтрацию случайных событий и выдать исследователю вероятностный исход событий.

С чисто практической точки зрения, например, на финансовом рынке, трейдер или инвестор также занимается изучением статистики количества выходов ценового уровня какого — либо актива (акции, облигации или валюты) выше (ниже) определенного уровня.

Моделирование процессов в экономике

Моделирование в экономике происходит также, как это используется в теоретической физике или механике, когда для исследования какого — либо процесса создается определенной сложности модель, иногда в виде набора математических функций.

В экономике используется большой арсенал таких математических моделей, начиная от модели типа Монте Карло и заканчивая сложными системами из сотен уравнений. Очень часто используется такое моделирование не только в макроэкономике, но и в чисто практических областях, например, в страховании, где имеются специальные модели по анализу наступления тех или иных страховых случаев.

Методы графического анализа

Поскольку экономика, как наука, имеет дело с процессами, протекающими в определенном пространстве и времени, то естественно, возникает вопрос аналогии этих событий с циклическими или волновыми. Любая экономическая система, будь то экономика страны в целом, бизнес отдельного предприятия или цена акции на фондовом рынке развивается в определенной циклической последовательности. Так цена акции не может расти бесконечно вверх, так как и экономика любой страны испытывает фазы роста и падения (кризисов). Соответственно для такого циклического (волнового) анализа используют графоаналитические методы.

Деятельность по управлению персоналом - целенаправленное воздействие на человеческую составляющую организации, ориентированное на приведение в соответствие возможностей персонала и целей, стратегий, условий развития организации.

Одна из важнейших составных управленческой деятельности - управление персоналом, как правило, основывается на концепции управления - обобщенном представлении (необязательно декларируемом) о месте человека в организации. В теории и практике управления человеческой стороной организации можно выделить четыре концепции, которые развивались в рамках трех основных подходов к управлению: экономического, органического и гуманистического.

Экономический подход.

Экономический подход к управлению дал начало концепции использования трудовых ресурсов. В рамках этого подхода ведущее место занимает техническая, а не управленческая подготовка людей на предприятии. В сущности, организация рассматривается как механизм, а человек, персонал выступает как определенный винтик этого механизма, который должен исправно работать.

Основные принципы использования трудовых ресурсов:

1) обеспечение единства руководства - подчиненные получают приказы только от одного начальника;

2) соблюдение строгой управленческой вертикали - цепь от начальника к подчиненному спускается сверху вниз по всей организации и используется как канал для коммуникации и принятия решения;

3) Фиксирование необходимого и достаточного объема контроля - число людей, подчиненных одному начальнику, должно быть таким, чтобы это не создавало проблемы для коммуникации и координации;

4) обеспечение дисциплины - подчинение, исполнительность, энергия и проявление внешних знаков уважения должны осуществляться в соответствии с принятыми правилами и обычаями.

5) соблюдение четкого разделения штабной и линейной структур организации - штабной персонал, отвечая за содержание деятельности, ни при каких обстоятельствах не может осуществлять властных полномочий, которыми наделены линейные руководители;

6) достижение баланса между властью и ответственностью - бессмысленно делать кого-либо ответственным за какую-либо работу, если ему не даны соответствующие полномочия;

7) достижение подчинения индивидуальных интересов общему делу с помощью твердости, личного примера, честных соглашений и постоянного контроля;

8) Обеспечение равенства на каждом уровне организации, основанного на доброжелательности и справедливости, чтобы вдохновить персонал к эффективному исполнению своих обязанностей; заслуженное вознаграждение, повышающее моральное состояние, но не ведущее к переплате или перемотивированию.

Характеристика условий и особых затруднений в рамах экономического подхода.

Сущность и содержание административных, экономических и социально-психологических методов УП организации

Методы УП – способы воздействия на коллективы и отдельных работников с целью осуществления координации их деятельности в процессе функционирования организации. Множественность методов менеджмента и разные подходы к их классификации усложняют задачу выбора тех из них, которые будут более эффективны при решении конкретных управленческих задач.

Административные методы (40%)

Административные методы базируются на власти, дисциплине и взысканиях и известны в истории как «метод кнута». Эти методы ориентированы на такие мотивы поведения как осознанная необходимость дисциплины труда, чувство долга, стремлении человека трудиться в определенной орг. культуре. Организационно-административные методы оказывают прямое воздействие на управляемый объект через приказы, распоряжения, оперативные указания, отдаваемые письменно или устно, контроль за их выполнением, систему административных средств поддержания трудовой дисциплины и т.д. Они призваны обеспечить организационную четкость и дисциплину труда. Эти методы регламентируются правовыми актами трудового и хозяйственного законодательства.

Возможны три формы появления организационно-административных методов:

1.обязательное предписание(приказ, запрет и т. п.);

2.согласительные(консультация, разрешение компромисса);

Организацинно-административные методы отличает от других четкая адресность директив, обязательность выполнения распоряжений и указаний, невыполнение которых рассматривается как прямое нарушение исполнительской дисциплины и влечет за собой определенные взыскания. Директивные команды обязательны к исполнению в установленные сроки, даже если это невыгодно исполнителю. По существу организационно-административные методы - это методы принуждения, которые сохраняют свою силу до тех пор, пока труд не превратится в первую жизненную потребность.

Экономические методы (40%)

Экономические методы основываются на правильном использовании экономических законов производства и по способам воздействия известны как «метод пряника».

Экономические методы занимают в управлении центральное место. Это обуславливается тем, что отношения управления определяются в первую очередь экономическими отношениями и лежащими в их основе объективными потребностями и интересами людей.

Чтобы экономические методы управления были действен­ными, необходимо, как минимум, обеспечить "отзывчивость" организации на экономические рычаги.

Только в условиях обоснованной самостоятельности возможен реаль­ный переход к экономическим методам руководства: коллек­тив распоряжается материальными фондами, полученным доходом (прибылью), зарплатой и реализует свои экономические интересы. Экономические методы способствуют выявлению новых возможностей, резервов; речь идет об изменении системы материального стимулирования с учетом экономических интересов всех участников производственного процесса. Проблема состоит в том, чтобы создавать условия, при которых экономические методы были действенны и целенаправленны.

В отличие от организационно-административных экономи­ческие методы руководства предполагают разработку общих планово-экономических показателей и средств их достижения. Это своего рода экономический механизм в хозяйственных от­ношениях. В результате повышения действенности экономических рычагов и стимулов формируются такие условия, при которых трудовой коллектив и его члены побуждаются к эффективной работе не столько административным влиянием (приказы, ди­рективы, указания и т.п.), сколько экономическим стимулиро­ванием. На основании экономических методов управления дол­жны развиваться и укрепляться организационно-административные и социально-психологические методы, повышаться профессио­нализм и культура их применения.

Конкретный набор и содержание рычагов экономического воздействия определяются спецификой управляемой системы.

Социально-психологические методы (20%)

Социально-психологические методы исходят из мотивации и морального воздействия на людей и известны как «методы убеждения». Результаты труда во многом зависят от целого ряда психологических факторов. Умение учитывать эти факторы и с их помощью целенаправленно воздействовать на отдельных работников может помочь руководителю сформировать коллектив с едиными целями и задачами. Социологические исследования свидетельствуют о том, что если успех деятель­ности хозяйственного руководителя на 15% зависит от его профессиональных знаний, то на 85% - от умения работать с людьми.

Главная цель применения этих методов при управлении - формирование в коллективе положительного социально-психологического климата, благодаря чему в значительной мере будут решаться воспита­тельные, организационные и экономические задачи.

Основное средство воздействия на коллектив - убеждение. Убеждая, руководитель должен максимально полно учитывать природу человеческого поведения и человеческих отношений в процессе совместной деятельности. Объектом же социально-психологического руководства в трудовом коллективе являются взаимоотноше­ния работников, их отношение к средствам труда и окружаю­щей среде.

Социально-психологические методы руководства требу­ют, чтобы во главе коллектива были люди достаточно гиб­кие, умеющие использовать разнообразные аспекты управ­ления. Успех деятельности руководителя в этом направлении зависит от того, насколько правильно применяет он различ­ные формы социально-психологического воздействия, которые, в конечном счете, сформируют здоровые межличност­ные отношения. В качестве основных форм такого воздействия используются:

· планирование социального развития трудовых коллективов;

· убеждение как метод воспитания и фор­мирования личности;

· экономическое соревнование;

· критику и самокритику;

· постоянно действующие производственные со­вещания, которые выступают как метод управления и как форма участия трудящихся в управлении;

· различного рода ритуалы и обряды.

Отличительные черты методов УП

Стратегическое УП организации, его место в общей стратегии организации. Управление кадровым резервом, его задачи и основное содержание.

Термин «стратегическое управление» был введен в 60-70-х годах 20 в., чтобы отличить текущее управление, осуществляемое на уровне хозяйственных подразделений, от управления на высшем уровне руководства.

Необходимость стратегического управления в российских условиях объясняется следующими причинами. Во-первых , за последние десять лет радикально изменилась среда, в которой действуют отечественные организации. Неустойчивое экономическое положение многих организаций связано с отсутствием у большинства руководителей глубоких экономических знаний, управленческих навыков и опыта работы в условиях конкуренции, необходимостью приспособления организации к постоянно меняющимся условиям внешней среды. Во-вторых , уход от централизованного планирования, приватизация и весь ход экономических преобразований в России требуют от руководителей умения предвидения, формулирования стратегии, определения достоинств и конкурентных преимуществ, ликвидации стратегических угроз и опасностей, т. е. использование всех инструментов стратегического управления. В-третьих , применение идей и принципов стратегического управления, необходимость изменений в системе управления актуальны не только для крупных компаний, с которыми было связано появление стратегического управления, но и для средних и даже малых предприятий.

Стратегическое управление – это такое управление организацией, которое опирается на человеческий потенциал как основу организации, гибко реагирует на вызов со стороны внешнего окружения, проводит своевременные изменения в организации, позволяющие добиваться конкурентных преимуществ, ориентируясь в своей деятельности на потребности покупателей, что в совокупности дает возможность организации выживать в долгосрочной перспективе, достигая при этом своих целей.

Т. е. стратегическое управление – это процесс, охватывающий действия руководителей организации по разработке, реализации и коррекции стратегии.

Основными принципами стратегического управления являются:

q долгосрочность оцениваемых перспектив и принимаемых решений,

q направленность управленческих воздействий на изменение потенциала объекта управления (производства продукции, услуги, технологии, персонала и т. д.) и создание возможностей более эффективной реализации данного потенциала;

q первоочередной учет при разработке и принятии управленческих решений состояния и возможных изменений внешней среды;

q альтернативность выбора управленческих решений в зависимости от состояния внутренней и внешней среды организации;

q осуществление постоянного контроля за состоянием и динамикой внешней среды и своевременного внесения изменений в управленческие решения.

Процесс стратегического управления включает в себя 5 взаимосвязанных этапов. Они логически вытекают один из другого. При этом существует устойчивая обратная связь и обратное влияние каждого этапа на все остальные.

1. анализ внешней и внутренней среды считают обычно исходным этапом стратегического управления, так как он служит базой для определения миссии и целей организации, так и для выработки стратегии поведения в окружающей конкурентной среде, позволяющей осуществить миссию и достичь целей.

2. Определение миссии (предназначения) организации, стратегических целей и задач их выполнения

3. Формулирование и выбор стратегии для достижения намеченных целей и результатов деятельности

4. Эффективная реализация стратегий, выполнение намеченного стратегического плана

5. Оценка и контроль за ходом реализуемой стратегии, корректировка направлений деятельности и методов ее осуществления.

Стратегическое управление персоналом базируется на тех же принципах и основах, что и стратегическое управление всей организацией в целом, т. к. является его неотъемлемой частью.

Стратегическое управление персоналом - это управление формированием конкурентоспособного трудового потенциала ор­ганизации с учетом происходящих и предстоящих изменений в ее внешней и внутренней среде, позволяющее организации выжи­вать, развиваться и достигать своих целей в долгосрочной пер­спективе.

Цель стратегического управления персоналом - обеспечить скоординированное и адекватное состоянию внешней и внут­ренней среды формирование трудового потенциала организа­ции в расчете на предстоящий длительный период.

Стратегическое управление персоналом позволяет решать следующие задачи .

1. Обеспечение организации необходимым трудовым потен­циалом в соответствии с ее стратегией.

2. Формирование внутренней среды организации таким об­разом, что внутриорганизационная культура, ценностные ори­ентации, приоритеты в потребностях создают условия и стиму­лируют воспроизводство и реализацию трудового потенциала и самого стратегического управления.

3. Исходя из установок стратегического управления и фор­мируемых им конечных продуктов деятельности можно решать проблемы, связанные с функциональными организационными структурами управления, в том числе управления персоналом. Методы стратегического управления позволяют развивать и поддерживать гибкость оргструктур.

4. Возможность разрешения противоречий в вопросах цен­трализации-децентрализации управления персоналом. Одна из основ стратегического управления - разграничение полномо­чий и задач как с точки зрения их стратегичности, так и иерархического уровня их исполнения. Применение принципов стра­тегического управления в управлении персоналом означает концентрацию вопросов стратегического характера в службах управления персоналом и делегирование части оперативно-тактических полномочий в ведение функциональных и произ­водственных подразделений организации.

Субъектом стратегического управления персоналом выступа­ет служба управления персоналом организации и вовлеченные по роду деятельности высшие линейные и функциональные ру­ководители.

В стратегическом управлении персоналом в качестве объекта управления рассматриваются «содержательные» характеристи­ки персонала (знания, навыки, способности, социальный ста­тус, нормы поведения и ценности, профессионально - квалифи­кационные, иерархические и демографические структуры). Эти характеристики, носителем которых он является, выражают с точки зрения долгосрочной перспективы потенциал персонала организации. Кроме того, объектом стратегического управле­ния являются и технологии управления персоналом (техно­логии реализации трудового потенциала, воспроизводства и развития персонала). В совокупности они образуют трудовой по­тенциал организации.

Оценивая деятельность организаций, имеющих возмож­ность использовать передовые методы управления персоналом, можно выделить три сложившихся типа организаций.

1-й тип . Комплексно занимаются вопросами стратегическо­го планирования и применяют элементы стратегического управления персоналом. Это небольшая часть широко диверси­фицированных финансово-промышленных объединений и предприятий с большими финансовыми и организационными возможностями, развитой региональной сетью.

2-й тип . Используют методы стратегического планирования персонала. Это организации с устойчивым финансовым поло­жением, стабильными технологиями и диверсифицированным продуктом. Могут быть достаточно компактными по размерам и иметь среднюю численность персонала.

3-й тип . Делегируют функциональные задачи стратегическо­го характера службе управления персоналом. Вырабатывают стратегии развития персонала и ориентируются на них в своей деятельности. К ним относятся средние и крупные предприятия различных организационных форм, региональной разветвлен­ности, диверсифицированности технологий и продуктов.

Стратегическое управление персоналом может протекать эффективно только в рамках системы стратегического управле­ния персоналом. Под ней подразумевается упорядоченная и целе­направленная совокупность взаимосвязанных и взаимозависи­мых субъектов, объектов и средств стратегического управления персоналом, взаимодействующих в процессе реализации функ­ции «стратегическое управление персоналом». Основным рабо­чим инструментом такой системы является стратегия управле­ния персоналом.

Таким образом, система стратегического управления персо­налом обеспечивает создание структур, информационных ка­налов, а главное - формирование стратегии управления персо­налом, ее реализацию и контроль за этим процессом.

Организационносистема стратегического управления персо­налом строится на базе существующей оргструктуры системы управления персоналом.При этом выделяется три основных ва­рианта организационного оформления системы:

1. Полное обособление системы в самостоятельную струк­туру (но при этом существует опасность отрыва от оперативной практики реализации стратегии)

2. Выделение органа стратегического управления в самостоя­тельную структурную единицу (отдел стратегического управле­ния) и формирование стратегических рабочих групп на базе под­разделений системы управления персоналом

3. Формирование системы стратегического управления пер­соналом без обособления в структурные единицы (но при этом вопросам стратегического управления отводится второстепен­ная роль)

Наиболее эффективен вариант создания «штабного» стратеги­ческого отдела в рамках системы управления персоналом и коор­динация деятельности других отделов по вопросам стратегическо­го планирования, когда на часть персонала уже существующих подразделений этой системы возлагаются обязанности по функ­ции «стратегическое управление персоналом».

Похожая информация.

Учетно-аналитический подход

В зависимости от способа возникновения в рамках учетноаналитического подхода выделяются:

• внутренне созданный гудвил;
• приобретенный гудвил.

Внутренне созданный гудвил можно определить как наработанный годами потенциал в области организации и ведения бизнеса. Как было замечено, с позиции реализма гудвил является составляющей текущей стоимости каждой компании. Это очень важное положение подчеркивает, что гудвил присущ любой компании, которая функционирует и может быть куплена. Если после покупки компании в консолидированном балансе появляется какой-то новый актив, то очевидно, что он существовал и до момента покупки. А сам факт продажи ни в коем случае не является причиной возникновения этого актива, он лишь дает возможность оценить уже имеющийся гудвил.

С позиции номинализма, внутренне созданный гудвил, напротив, не отвечает критериям признания в финансовой отчетности, так как не имеет надежной и достоверной стоимостной оценки. И, действительно, затраты, связанные с созданием этого объекта, сложно идентифицировать. Внутренне созданный гудвил формируется годами, в течение всего периода существования компании, а поэтому его оценка постоянно уточняется и изменяется. Этот взгляд на сегодня является доминирующим в области бухгалтерского учета, но заявить его абсолютную неопровержимость нельзя.

Несмотря на то что с формальных позиций внутренне созданный гудвил не находит отражения в балансе, в действительности он постоянно оценивается рынком, что проявляется в рыночной стоимости акций компании. Чем выше величина гудвила, тем выше котировка ценных бумаг. Следовательно, приобретая акции какой-либо компании, инвестор платит и за ее гудвил.

С этой точки зрения, существование внутренне созданного гудвила очевидно, вопрос лишь в его оценке. Теоретически внутренне созданный гудвил можно рассчитать для любой компании. Если компания не котирует свои акции на фондовом рынке, то оценка внутренне созданного гудвила может основываться:

Либо на дисконтировании ожидаемых в будущем сверхприбы

Либо на капитализации избыточных прибылей (подробнее об этом в параграфе 4.3).

Если же предприятие котирует свои акции на фондовом рынке, то для оценки внутренне созданного гудвила может быть использован способ, предложенный еще Ф. Пиксли. Суть его сводится к следующему (см. рис. 1.2).

Предполагается, что рыночный курс акций представляет собой рыночную оценку стоимости акций как уже заработанной нераспределенной прибыли и дисконтированной стоимости части будущих сверхприбылей.

Рыночный курс акций

на рассматриваемый

количество акций

Рис. 1.2. Концепция определения стоимости внутренне созданного гудвила по Ф. Пиксли

Сегодня для решения этого вопроса предлагается использовать данные ликвидационного баланса, составленного в условиях фиктивной ликвидации компании. В этом случае гудвил будет равен разности между величиной рыночной капитализации компании и стоимостью ее чистых активов в рыночной оценке. Если эта разность положительна, это как раз и означает, что рынок оценивает компанию более высоко, чем как простую сумму ее чистых активов, т.е. у компании имеется некий формально не учтенный актив (внутренне созданный гудвил). В противном случае, она может стать объектом враждебного поглощения извне с целью распродажи ее активов по частям, поскольку отрицательный гудвил означает, что суммарная рыночная оценка активов превосходит цену, по которой компанию оценивает рынок.

Поэтому для компаний, котирующих свои акции на фондовом рынке, периодический расчет внутренне созданного гудвила весьма полезен, в том числе и как профилактическое средство, выявление своеобразного индикатора резерва безопасности перед возможным враждебным поглощением. Компании с большим положительным значением гудвила могут в той или иной степени не беспокоиться о возможности враждебного поглощения извне и не предпринимать специальных дорогостоящих мер по защите от рейдеров.

В противовес внутренне созданному в рамках учетноаналитического подхода выделяется приобретенный гудвил.

Приобретенный гудвил можно определить как актив, возникающий при осуществлении сделки покупки (приобретения) компании, являющийся следствием превышения стоимости покупки над долей участия покупателя в справедливой стоимости идентифицируемых активов и обязательств, заключающий в себе надежду покупателя на получение будущих экономических выгод.

С первого взгляда, гудвил отвечает всем необходимым критериям определения актива как ресурса, контролируемого компанией в результате событий прошлых периодов, от которого компания ожидает экономические выгоды в будущем. А именно:

• гудвил представляет собой будущие экономические выгоды, так как покупатель приобретает компанию за большие деньги в надежде на то, что в будущем она принесет ему сверхприбыли;
• контроль за экономическими выгодами обеспечивается способностью компании-покупателя управлять компанией-покупкой;
• прошлые сделки или события - это факты хозяйственной жизни, в результате которых компания-покупатель получила контроль над интересующим ее объектом.

Несмотря на то что большинство бухгалтеров склоняются к трактовке гудвила как актива, не стоит забывать, что этот актив имеет очень специфическую природу. Он стоит особняком даже в ряду нематериальных активов, к которым его принято относить. В то время как интеллектуальная собственность, товарные знаки, ноу-хау, несмотря на свою качественную разнородность, имеют общие черты, гудвил резко от них отличается. В связи с этим возникает вопрос об уместности и правомерности отнесения гудвила к нематериальным активам.

В подтверждение данного тезиса можно привести следующие доводы:

• отсутствие у нематериальных активов материальновещественного содержания в определенной степени условно. Конечно, лицензия - это не станок, не здание, но оформленную лицензию можно взять в руки. Многие товарные знаки, марки узнаваемы во всем мире, существует вещественная оболочка и у ноу-хау, представленная в виде формул, описаний. А вот отсутствие материальности у гудвила бесспорно. Гудвил компании может быть признан во всем мире, но невозможно указать место, где компания его прячет или, наоборот, выставляет на всеобщее обозрение;
• в отличие от других нематериальных активов гудвил невозможно передать, подарить или продать отдельно. Он не может быть самостоятельным объектом сделки, поскольку не принадлежит компании на основе права собственности, гудвил не может быть отчужден, подобно тому, как такие нравственные категории, как душа и репутация человека, не могут существовать отдельно от него. Гудвил присущ всей компании в целом и неотделим от нее. В этом, пожалуй, его основное отличие от других нематериальных активов. Гудвил - неидентифицируемый актив;
• все нематериальные активы имеют стоимостную оценку, которая, как правило, определяется суммой фактических затрат, связанных с приобретением или созданием. А вот стоимостной измеритель гудвила нередко оказывается условным: «В отчетах английских компаний можно встретить статью “Гудвил”, по которой проставлена символическая сумма в 1 ф. ст., при измерителе баланса в 1000 ф. ст.» . Это означает, что гудвил имеется или был, но его стоимость не определена или списана. Статья «Гудвил» может оставаться в балансе даже при ее полной амортизации.

Именно поэтому нельзя ставить знак равенства между нематериальной сущностью гудвила и его отнесением к нематериальным активам. В подтверждение этого факта можно привести и другие примеры, например, дебиторская задолженность, по сути, тоже является нематериальной статьей так же, как и расходы будущих периодов, однако в состав нематериальных активов они не включаются.

Приобретенный гудвил в зависимости от степени контроля (доли участия, контроль над которой получает покупатель в результате сделки покупки) классифицируется:

• на полный гудвил;
• материнский гудвил;
• гудвил меньшинства.

Полный гудвил возникает в случае установления полного контроля над всеми активами и обязательствами целевой компании (объекта покупки), при приобретении 100% доли. Если же покупателем приобретается доля менее 100%, в консолидированной финансовой отчетности будет отражаться не полная стоимость гудвила приобретенной компании, а только его часть - гудвил материнской компании. Под гудвилом меньшинства в этом случае понимается доля гудвила, приходящаяся на миноритарных акционеров. Подробнее об этом в параграфе 2.2.

С позиций разных балансовых теорий в рамках учетноаналитического подхода выделяются:

• статический гудвил;
• динамический гудвил;
• актуарный гудвил.

Каждое концептуальное построение, любой методологический подход, всякая теоретическая конструкция зависит от цели того, кто организует это бухгалтерское наблюдение. Так, если преследуется цель оценки платежеспособности компании, то прибегают к системе статического учета. Если же необходимо выявить успешность работы компании, ее экономические результаты (т.е. правильно оценить полученную прибыль или убыток, что особенно важно собственникам компании), то прибегают к иной системе взглядов, именуемой динамическим учетом. Методология построения статического и динамического балансов влияет и на природу исследуемой категории, позволяя выделить статический и динамический гудвил (подробнее об этом - в параграфе 2.1).

При построении статического баланса исходят из принципа фиктивной ликвидации компании. Этот принцип предполагает использование ликвидационной оценки, которая была бы уплачена за активы компании (причем за каждый актив отдельно), если бы состоялась ее ликвидация. Поэтому сторонники статического баланса настаивают на использовании текущих рыночных цен, которые будут соответствовать величине, получаемой в результате колебаний спроса и предложения на рынке за каждый предмет, рассматриваемый индивидуально. Согласно этой концепции, гудвил не может рассматриваться как актив, ибо не может быть объектом купли-продажи отдельно от своего носителя - компании в целом. Поэтому статический гудвил должен быть списан сразу в момент возникновения в уменьшение финансового результата.

Основы динамического учета впервые были выдвинуты Ж. Савари (J. Savary) в 1675 г. в его работе «Совершенный торговец» (Le parfait n?gociant ou Instruction g?n?rale pour ce qui regarde le commerce des marchandises de France et des pays ?trangers). Два века спустя эти идеи были оформлены в строгую теорию О. Шмаленбахом. В этой динамической концепции гудвил имеет полное право на существование, поскольку оказывает огромное влияние на исчисление финансового результата. В активе динамического баланса показывается все, что имеет то или иное влияние на финансовый результат. В соответствии с этим принципом, в балансе помимо реальных физических активов появляются такие, как динамический гудвил. Динамический гудвил является амортизируемым активом. Рассмотрим различия статического и динамического гудвила на примере.

Пример 1.1

Компания «А» приобретает компанию «Б» за 2 000 д.е. Компания «Б» ведет учет:

• исходя из принципов теории статического учета (табл. 1.1);
• исходя из принципов теории динамического учета (табл. 1.2).

Рыночная стоимость активов и обязательств на дату покупки: внеоборотных

активов - 900 д.е., оборотных активов - 1 300 д.е. Кредиторская задолженность - 500 д.е.

Алгоритм определения стоимости статического гудвила:

Инвестиции = 2 000 д.е.;

Величина чистых активов = Балансовая стоимость активов - Кредиторская задолженность = 2 200 д.е. - 500 д.е. = 1 700 д.е. Балансовая стоимость активов = Справедливая рыночная стоимость активов;

Статический гудвил = 2 000 д.е. - 1 700 д.е. = 300 д.е.

Статический гудвил списывается в момент приобретения на финансовый результат материнской компании.

Статический баланс компании «Б» на дату покупки

В динамическом балансе оценка активов осуществляется по себестоимости, которая составила на дату покупки соответственно: внеоборотных активов - 500 д.е., оборотных активов - 1 000 д.е., кредиторской задолженности - 500 д.е.

Динамический баланс компании «Б» на дат)" покупки

Таблица 1.2

Алгоритм определения стоимости динамического гудвила:

• Инвестиции = 2 000 д.е.;
• Величина чистых активов = Балансовая стоимость активов - Кредиторская задолженность = 1 500 д.е. - 500 д.е. = 1 000 д.е.;
• Динамический гудвил = 2 000 д.е. - 1 000 д.е. = 1 000 д.е.

Динамический гудвил найдет отражение в активе баланса материнской компании и будет амортизироваться в течение длительного срока, определяя тем самым финансовые результаты в течение целого ряда периодов.

Однако ни статический, ни динамический учет не могут дать представления об имуществе компании в рыночной оценке как целого комплекса. При динамическом учете это невозможно, потому что он изучает только затраты вложенного капитала (независимо от его стоимости на рынке). Статический учет также не может решить эту задачу, так как он обеспечивает баланс, в котором различные виды активов представлены в рыночной оценке, но при этом речь идет об измерении каждого отдельно взятого актива. Такой тип оценки не

имеет ничего общего с оценкой предприятия в условиях продажи его как имущественного комплекса.

Чтобы узнать стоимость компании, ее имущества в целом, необходимо применить совершенно иную методологию, которая получила название актуарной концепции.

Актуарный баланс предназначен для определения и сравнения дисконтированной стоимости компании в различные моменты времени.

Дисконтированная стоимость компании в определенный момент равна сумме дисконтированных чистых денежных потоков, которые могут быть получены в будущем от вложенного капитала. При этом чистые денежные потоки определяются как разница между денежными поступлениями (в основном денежной выручкой от продаж) и денежными выплатами, связанными с этими продажами (покупка сырья, оплата услуг и т.д.). Ставкой дисконтирования выступает процент средней рентабельности для данного периода времени и для данного типа компаний.

Можно также сказать, что дисконтированная стоимость компании в данный момент времени - это величина капитала, которую созданные компанией денежные потоки могли бы возместить в будущем.

Рассмотрим, как изменится баланс компании, если он будет построен по принципам актуарного учета.

Пример 1.1 (продолжение)

В течение отчетного периода по прогнозным ожиданиям компании могут быть получены два денежных потока - 1 100 д.е. и 880 д.е. При ставке дисконтирования 10% (средний уровень рентабельности на рынке) дисконтированная стоимость этих денежных потоков на текущую дату будет равна соответственно: 1 000 д.е. = (1 100 д.е. /1,1) и 800 у.е. = (880 д.е. /1,1).

Таким образом, дисконтированная стоимость компании с учетом будущих продаж отчетного периода равна сумме дисконтированных денежных потоков: 1 800 д.е. = 1 000 д.е. + 800 д.е.

Поскольку именно совокупность активов компании способствует созданию денежных потоков, не представляется возможным оценивать отдельно взятые активы. Из этого утверждения следует, что величина 1 800 д.е. должна фигурировать в активе баланса одной суммой (табл. 1.3).

Финансовый результат (прибыль) 300 д.е. свидетельствует о том, что инвестиции в капитал компании «Б» приносят доход больше среднего, т.е. выше 10%.

Алгоритм определения стоимости актуарного гудвила:

инвестиции = 2 000 д.е.

величина чистых активов = Дисконтированная стоимость компании - Кредиторская задолженность = 1 800 д.е. - 500 д.е. = 1 300 д.е.

актуарный гудвил = 2 000 д.е. - 1 300 д.е. = 700 д.е.

Актуарный баланс компании «Б» на дат) 7 покупки

Таким образом, актуарный гудвил - это гудвил, обусловленный прогнозными ожиданиями будущих доходов, который возникает тогда, когда компания должна быть продана. В этом случае все, что показано в активе и пассиве носит справочный характер. Глобальное значение имеет лишь то, какую прибыль получит компания на вложенный капитал и, что особенно важно, какую прибыль она сможет дать в руках нового собственника.

Сводные показатели разных видов гудвила и их характеристики представлены в табл. 1.4.

Таблица 1.4

Классификация гудвила в рамках разных балансовых теорий

Интересно заметить, что между динамическим и статическим гудвилом существует взаимосвязь. Динамический гудвил определяется влиянием двух факторов: инфляционным фактором (который выражается в росте справедливых цен активов компании) и неинфляционным.

Статический гудвил определяется лишь вторым, а следовательно, он отличается от динамического гудвила на величину неинфляционных колебаний.

Рыночно-финансовый подход

Следующая классификация гудвила определяется характером оценки компании рынком. В рамках этой классификации выделяют три типа гудвила:

• положительный;
• отрицательный;
• нулевой.

Если рынок оценивает компанию более высоко, нежели суммарная оценка ее чистых активов, то имеет место положительный гудвил; если оценка носит негативный характер, то в отчетности должен быть показан отрицательный гудвил или бэдвил (подробнее о бэдвиле в параграфе 2.1). И, наконец, нулевой гудвил - это тот редкий случай, когда оценка компании рынком эквивалентна оценке ее чистых активов, он не отражается в отчетности, поскольку не имеет стоимости.

Если рассматривать компанию как «корову», то у собственника есть возможность выбора из двух альтернативных вариантов:

• получать от коровы высокие надои при должном уходе за ней (речь идет о наращивании внутреннего потенциала компании, позволяющем получать в будущем сверхприбыли);
• пустить корову на мясо, если надои невелики (та ситуация, когда выгоднее продать активы на аукционе, чем продолжать получать убытки от неэффективной деятельности).

В первом случае имеет место гудвил, во втором - бэдвил.

В основе этого классификационного деления лежит временной критерий. Расчет величины гудвила и отнесение его к положительному, отрицательному или нулевому рассматриваются на определенный момент времени. Это лишь фотография объекта, на которой фиксируется его состояние в момент съемки.

Однако гудвил - весьма подвижная категория, величина которой с течением времени подвержена существенным колебаниям. Гудвил может трансформироваться в бэдвил в силу ряда негативных причин, таких как увольнение квалифицированного персонала, потеря выгодного месторасположения и т.п. и, наоборот, бэдвил может превратиться в гудвил благодаря заслугам умелых менеджеров и т.п.